Личный инвестиционный счет физического лица – это одна из форм капиталовложений, которая характеризуется как перспективная длительная инвестиция. Данный способ вложения капитала предполагает получение как активного, так и пассивного дохода, что позволяет минимизировать риски. Из статьи узнаем подробнее о действующих правилах для ИИС (индивидуальных инвестиционных счетов), как это работает, как правильно выбрать поставщика и какие подводные камни у такой стратегии.

Что представляет собой личный инвестиционный счет

ИИС – относительно новый способ капиталовложений, он стал доступен с 2015 года, когда были разработаны принципы его работы. Что такое инвестиционный счет физического лица? Это специальный счет, который открывается для приобретения:

  • Акций и облигаций;
  • Паев ПИФов;
  • Операций с валютой;
  • Участия в опционах и фьючерсах.

Размещенные на личном счету средства владелец может инвестировать самостоятельно или же доверить управление ими специалистам, работающим в этом экономическом секторе. Рассмотрим, какие правила и ограничения установлены для данного способа капиталовложений.

Для того, чтобы открыть ИИС, следует обратиться в одну из организаций, имеющих право на подобные операции. К ним относятся:

  • Банки;
  • Управляющие и брокерские компании.

Открыть ИИС может любой гражданин РФ в возрасте от 14 лет. Допускается оформление только одного индивидуального инвестиционного счета исключительно на собственное имя. Минимальная длительность действия договора составляет 3 года, но существует возможность досрочного расторжения при необходимости.

Для вывода основного капитала личный счет потребуется закрыть полностью, что не мешает в дальнейшем открыть новый счет. Таковы основные правила оформления индивидуального счета для физического лица. Подводные камни, которые существуют в любых финансовых проектах, можно обойти, если внимательно ознакомиться с остальными правилами использования ИИС. Узнаем о действующих ограничениях подробнее.

Вашему вниманию полный список компаний, предоставляющих физическим лицам услугу по открытию ИИС (по версии ММВБ)

Вашему вниманию полный список компаний, предоставляющих физическим лицам услугу по открытию ИИС (по версии ММВБ)

Условия размещения капитала физическим лицом

К основным правилам, применимым к ИИС, можно отнести:

  • Сроки действия договора: минимум 3 года, максимальный срок может достигать 10 лет. В данном пункте основным подводным камнем индивидуального счета для физического лица можно считать ограничения по досрочному расторжению. Если прошло меньше 3 лет с момента открытия, то владельцу придется вернуть полученные налоговые вычеты в полном объеме;
  • Ограничения по суммам: банки и компании вправе устанавливать собственные ограничения, но прописанные на законодательном уровне правила предполагают возможность вносить любые суммы от 10 тысяч до 1 млн. рублей, однократно или с помощью дополнительных взносов;
  • Ограничения по использованию: денежные средства с ИИС можно направить только в определенные ценные бумаги, при этом сектор экономики не имеет значения. Например, можно приобрести акции или облигации;
  • Способ управления: самостоятельно или в доверительном управлении. В данном случае решение принимает сам владелец, если он уверен в собственной компетенции, то может совершать сделки самостоятельно. Риски при доверительном управлении заключаются в правильном выборе УК (управляющей компании) с опытными специалистами;
Ознакомьтесь с потенциальной выгодой, которую может принести вам личный инвестиционный счет

Ознакомьтесь с потенциальной выгодой, которую может принести вам личный инвестиционный счет

Важно обращать внимание и на другие параметры при заключении договора на открытие ИИС:

  • Возврат средств: как в любом инвестиционном проекте существуют определенные риски их потери. Избежать их поможет грамотный подход к выбору УК. Это должна быть компания с высоким рейтингом надежности и проверенной репутацией. О компетентности может свидетельствовать предлагаемые условия договора: при открытии личного инвестиционного счета физического лица возможен гарант возврата первоначального взноса в полном объеме. Это говорит об ответственности УК перед потенциальными вкладчиками;
  • Доходность: некоторые варианты доверительного управления предполагают фиксированный доход (купоны). Если владелец ИИС надеется на получение более высокого дохода, то следует рискнуть и использовать другие стратегии. Для тех, кто хочет иметь гарантированную прибыль, подойдет вариант с фиксированным годовым доходом, который обычно выше, чем проценты по вкладам, но может быть существенно ниже, чем при других вариантах капиталовложений;
  • Способ получения государственной компенсации: она может выплачиваться в качестве налоговых вычетов от взноса или от прибыли в размере 13%. В первом случае владелец заранее знает сумму, которую он гарантированно получит от государства, во втором все зависит от прибыли от совершенных сделок.

Таковы основные правила, связанные с размещением личных денежных средств на ИИС. В каждом пункте имеются определенные риски, но есть и способ их избежать. Теперь рассмотрим преимущества индивидуального инвестиционного счета.

Для инвесторов, желающих управлять капиталом лично, подойдет вычет по принципу Б типа

Для инвесторов, желающих управлять капиталом лично, подойдет вычет по принципу Б типа

Преимущества перед другими вложениями

Что такое инвестиционный счет физического лица мы рассмотрели, а также указали наиболее типичные риски. Теперь стоит отметить преимущества данного способа капиталовложений. К ним можно отнести:

  • Повышенный доход: по сравнению с процентными ставками по вкладам и депозитам ИИС явно выигрывает. Во-первых, владелец может больше заработать за счет удачных инвестиций. Во-вторых, государственная компенсация (налоговые вычеты) в размере 13% гарантирует доход в любом случае;
  • Гарантия возврата первоначального взноса: этот пункт обеспечивает банк или управляющая компания;
  • Возможность выбора инвестиционной стратегии: в зависимости от выбранного сектора экономики и стратегии существует возможность получения довольно большой прибыли.

То есть, основными преимуществами будут прибыльность ИИС и гарантированный пассивный доход от налоговых вычетов. Если минимизировать возможные риски, то результат от капиталовложений может быть довольно высоким. Следовательно, индивидуальный инвестиционный счет является перспективным способом вложения собственных накоплений для тех, кто предпочитает длительные инвестиции с повышенным доходом.

Подводные камни и отзывы об ИИС

Рассмотрим, какие подводные камни ожидаются при создании личного инвестиционного счета, если вы торгуете самостоятельно или доверяете свои средства управляющей организации.

При самостоятельном управлении

По отзывам клиентов, подводные камни при управлении капиталом физическим лицом самостоятельно, подводные камни кроются в таких нюансах.

  • Стоимость обслуживания — во-первых, клиент платит брокеру за обслуживание сделок, во-вторых, клиент платит депозитарию за хранение информации о ценных бумагах, которые приобретает, при движениях по счету этих бумаг или денежных средств, в-третьих, клиент платит за использование платформы Квик. Размеры комиссий при небольших вложениям имеют принципиальное значение.

Внимательно изучайте весь перечень комиссий, предусмотренных тарифом.

  • Если банк является депозитарием сам, вы рискуете потерять капитал, если у банка начнутся проблемы, т.к. деньги индивидуального инвестиционного счета не подлежат страхованию, как вклады.
  • Внимательно изучайте инструменты, которые готов предложить вам брокер (акции, облигации, индексы) — у всех организаций отличается.

При передаче средств в УК

Если у инвестора нет опыта на фондовом рынке, то оптимальным вариантом будет передача личного капитала в управление специализированному агенту.  В этом случае отзывы пользователей призывают обратить внимание на следующие моменты:

  • Не упускайте из виду, что клиент платит комиссии управляющему — за размещение и за управление.

Для клиентов с небольшими суммами и ежемесячными взносами, эти пункты могут поставить под вопрос рентабельность проекта в целом.

  • Всегда есть риск, что ваши бумаги будут использованы не по назначению. В этом случае, можно говорить не только об упущенной выгоде и еще и о том, что при отзыве лицензии у брокера вы недосчитаетесь своих бумаг.

Внимательно изучайте в договоре пункт о безакцептном списании бумаг и по возможности — не санкционируйте это правило у брокера.

Вот так может выглядеть условие по использованию вашего капитала в целях брокера

Вот так может выглядеть условие по использованию вашего капитала в целях брокера

Общие моменты

Всегда уточняйте — можно ли выплаты по купонам (например, при покупке облигаций ФЗ) и дивиденды выводить выводить на личный банковский счет — это еще один подводный камень, с которым может столкнуться физическое лицо. Не у всех игроков рынка это возможно. Многие предусматривают вывод только на ИИС. В таком случае, получить весь свой доход вы сможете только после закрытия ИИС. Отзыв прибыли с индивидуального счета будет означать потерю его основного смысла, т.к. для получения налогового вычета необходимо продержать деньги на нем как минимум, три года. Если вы истребуете прибыль — налоговых льгот вам не видать.

ЦБ не считает выплату дохода на банковский счет основанием к расторжению договора ИИС. Однако, некоторые банки могут такое ограничение устанавливать.

ЦБ не считает выплату дохода на банковский счет основанием к расторжению договора ИИС. Однако, некоторые банки могут такое ограничение устанавливать.

Заключение

Личный инвестиционный счет физического лица позволит его владельцу получить прибыль в любом случае (за счет государственной компенсации), даже при неудачной стратегии. Для увеличения доходности следует учесть возможные подводные камни, которые при грамотном управлении несложно обойти. При выборе УК следует учитывать не только надежность компании или банка и привлекательность условий договора, но и размер вознаграждения, который будет взиматься за доверительное вправление и обслуживание счета. Это поможет выбрать наиболее привлекательное предложение.